Рынок начнет день с красного
По итогам закрытия торгов индекс ММВБ остался на предыдущем уровне — 1392 пункта. Индекс РТС скатился на 0,22% до 1333 пунктов. В лидерах роста оказались бумаги металлургов Северстали, ММК и НЛМК, а также акции Россетей. В лидеры падения вновь вернулся Уралкалий, возглавив список аутсайдеров прошедшего торгового дня.
Спрос на акции металлургических компаний, вероятно, держался на фоне позитивных новостей из Поднебесной, в том числе неплохой статистики по HSBC PMI и PMI в непроизводственной сфере. Причиной роста котировок Северстали также является приближение даты закрытия реестра для участия во внеочередном собрании акционеров, на котором будет решаться вопрос о дивидендных выплатах по итогам прошедшего полугодия. Реестр будет закрыт 12 августа. Что касается Уралкалия, на его котировках снова сказываются последствия решения прекратить экспорт через БКК. Агентство Standard &Poor"s вслед за Moody"s поместило долгосрочный кредитный рейтинг компании на пересмотр с возможностью понижения. Тем не менее, реакция рынка на данные события выглядит чересчур эмоциональной. Целевая цена по акциям Северстали — 344,28 руб.
Внешний фон в преддверии открытия российского рынка 6 августа выглядит негативно. Европейские рынки закрылись разнонаправленно: новые причины для роста не появились, тогда как позитива от хорошей статистики по июльскому PMI стран еврозоны на вторую половину дня не хватило. FTSE 100 по итогам торговой сессии потерял 0,43%. Немецкий DAX 30 опустился на незначительные 0,1%, тогда как французский CAC 40 закрылся в небольшом плюсе (0,11%).
На рынках США ситуацию попытались взять под контроль медведи, несмотря на данные по индексам экономических условий и деловой активности в непроизводственной сфере ISM за июль, оказавшиеся заметно лучше среднерыночных ожиданий. Так июльский индекс экономических условий ISM в непроизводственной сфере составил 56 пунктов — на 3 п.п. выше консенсуса. Индекс деловой активности ISM вырос до 60,4 пункта с 51,7 месяцем ранее, тогда как участники рынка ждали значения на уровне 53 пунктов. Nasdaq Сomposite снизился к уровням закрытия предыдущей торговой сессии на 0,09%. S&P 500 опустился на 0,15%.
Сегодняшний день также будет насыщенным с точки зрения публикации важной макроэкономической статистики как в США, так и в Европе. В первой половине дня стоит обратить внимание на статистику по динамике промышленного производства и производства в обрабатывающей промышленности Великобритании в июне. Согласно ожиданиям участников рынка первый показатель должен представить рост на 0,7% в годовом выражении после снижения на 2,3% год к году месяцем ранее. Объемы производства в обрабатывающей промышленности в июне, как предполагает консенсус-прогноз, увеличились на 0,9% год к году.
В еврозоне выйдет блок макростатистики по Италии, в частности, предварительные оценки по ВВП страны во 2-м квартале, который должен снизиться на 2,2% в годовом выражении и на 0,4% — в квартальном. Кроме того, ожидается публикация июньских данных по промпроизводству (консенсус предполагает снижение на 3,3% год к году). Также отмечу выход статистики по объему производственных заказов в Германии в июне. Предполагается, что их рост составил 1% по сравнению с предыдущим месяцем. Учитывая изобилие макроданных в первой половине торговой сессии, можно ожидать повышенной активности на европейских рынках. Вероятно, площадки Старого Света могут ненадолго возобновить прерванный вчерашний рост.
Между тем, во второй половине дня тон рынкам будут задавать новости с другого берега Атлантики. В США станет известно сальдо торгового баланса в июне. В среднем участники рынка ожидают сокращения дефицита до $43,5 млрд. Помимо макроэкономических данных, оказать влияние на рынки должно выступление Чарльза Эванса, главы ФРБ Чикаго, которое российский рынок будет отыгрывать уже в ходе завтрашней торговой сессии. В целом вряд ли у американского рынка есть шансы показать сегодня значимый рост даже в случае успокаивающих речей представителя регионального ФРБ.
Рынки АТР показывают преимущественно негативную динамику на фоне слабого закрытия американского рынка. Значимых данных, способных изменить настроения инвесторов, сегодня не выходило. Nikkei 225 теряет 1,35%, Shanghai SE Composite падает на 0,2%. С большой долей вероятности можно ожидать закрытия площадок АТР в «красной зоне», что может увести туда и российские индексы после открытия торгов.
Значимых корпоративных событий на российском рынке сегодня не много. Газпром нефть должна опубликовать отчетность МСФО за 2-й квартал 2013 года. Напомню, что в 1-м квартале компания представила относительно слабые, но во многом ожидаемые показатели на фоне сложной рыночной конъюнктуры. Выручка компании год к году выросла на 5% до 292 млрд руб. При этом EBITDA сократилась на 3,2%, а чистая прибыль упала на 18%. Однако компания порадовала инвесторов денежным потоком в 7 млрд руб. и озвучила прогноз положительного денежного потока по итогам года. Целевая цена по акциям Газпром нефти составляет 232 руб.
Также отмечу перевод акций Polymetal на московской бирже в котировальный список А1 из списка Б. Вероятно, бумаги золотодобытчика не будут представлять особого интереса для спекулянтов, учитывая небольшой размер пакета в обращении. Однако у фондов он может пользоваться спросом в целях диверсификации портфеля, поскольку на российском фондовом рынке сектор золотодобычи практически не представлен. К тому же бумаги Polymetal могут рассматриваться как дивидендная идея, принимая во внимание выплаты 30% чистой прибыли МСФО согласно дивидендной политике компании и практику выплаты специальных дивидендов.
Учитывая негативный внешний фон, можно ожидать открытия российского рынка в небольшом минусе. Поддержки со стороны нефтяных котировок не наблюдается. Нефть Brent торгуется по $108,48 за барр., теряя 0,2%. Между тем к середине дня инвесторы на российском рынке могут начать наращивать покупки вслед за европейскими коллегами в случае оптимистичной ключевой статистики.
Настроение от Инвесткафе — 3,5 балла, что говорит о негативных ожиданиях участников рынка в отношении начала торгов на российском рынке.
Спрос на акции металлургических компаний, вероятно, держался на фоне позитивных новостей из Поднебесной, в том числе неплохой статистики по HSBC PMI и PMI в непроизводственной сфере. Причиной роста котировок Северстали также является приближение даты закрытия реестра для участия во внеочередном собрании акционеров, на котором будет решаться вопрос о дивидендных выплатах по итогам прошедшего полугодия. Реестр будет закрыт 12 августа. Что касается Уралкалия, на его котировках снова сказываются последствия решения прекратить экспорт через БКК. Агентство Standard &Poor"s вслед за Moody"s поместило долгосрочный кредитный рейтинг компании на пересмотр с возможностью понижения. Тем не менее, реакция рынка на данные события выглядит чересчур эмоциональной. Целевая цена по акциям Северстали — 344,28 руб.
Внешний фон в преддверии открытия российского рынка 6 августа выглядит негативно. Европейские рынки закрылись разнонаправленно: новые причины для роста не появились, тогда как позитива от хорошей статистики по июльскому PMI стран еврозоны на вторую половину дня не хватило. FTSE 100 по итогам торговой сессии потерял 0,43%. Немецкий DAX 30 опустился на незначительные 0,1%, тогда как французский CAC 40 закрылся в небольшом плюсе (0,11%).
На рынках США ситуацию попытались взять под контроль медведи, несмотря на данные по индексам экономических условий и деловой активности в непроизводственной сфере ISM за июль, оказавшиеся заметно лучше среднерыночных ожиданий. Так июльский индекс экономических условий ISM в непроизводственной сфере составил 56 пунктов — на 3 п.п. выше консенсуса. Индекс деловой активности ISM вырос до 60,4 пункта с 51,7 месяцем ранее, тогда как участники рынка ждали значения на уровне 53 пунктов. Nasdaq Сomposite снизился к уровням закрытия предыдущей торговой сессии на 0,09%. S&P 500 опустился на 0,15%.
Сегодняшний день также будет насыщенным с точки зрения публикации важной макроэкономической статистики как в США, так и в Европе. В первой половине дня стоит обратить внимание на статистику по динамике промышленного производства и производства в обрабатывающей промышленности Великобритании в июне. Согласно ожиданиям участников рынка первый показатель должен представить рост на 0,7% в годовом выражении после снижения на 2,3% год к году месяцем ранее. Объемы производства в обрабатывающей промышленности в июне, как предполагает консенсус-прогноз, увеличились на 0,9% год к году.
В еврозоне выйдет блок макростатистики по Италии, в частности, предварительные оценки по ВВП страны во 2-м квартале, который должен снизиться на 2,2% в годовом выражении и на 0,4% — в квартальном. Кроме того, ожидается публикация июньских данных по промпроизводству (консенсус предполагает снижение на 3,3% год к году). Также отмечу выход статистики по объему производственных заказов в Германии в июне. Предполагается, что их рост составил 1% по сравнению с предыдущим месяцем. Учитывая изобилие макроданных в первой половине торговой сессии, можно ожидать повышенной активности на европейских рынках. Вероятно, площадки Старого Света могут ненадолго возобновить прерванный вчерашний рост.
Между тем, во второй половине дня тон рынкам будут задавать новости с другого берега Атлантики. В США станет известно сальдо торгового баланса в июне. В среднем участники рынка ожидают сокращения дефицита до $43,5 млрд. Помимо макроэкономических данных, оказать влияние на рынки должно выступление Чарльза Эванса, главы ФРБ Чикаго, которое российский рынок будет отыгрывать уже в ходе завтрашней торговой сессии. В целом вряд ли у американского рынка есть шансы показать сегодня значимый рост даже в случае успокаивающих речей представителя регионального ФРБ.
Рынки АТР показывают преимущественно негативную динамику на фоне слабого закрытия американского рынка. Значимых данных, способных изменить настроения инвесторов, сегодня не выходило. Nikkei 225 теряет 1,35%, Shanghai SE Composite падает на 0,2%. С большой долей вероятности можно ожидать закрытия площадок АТР в «красной зоне», что может увести туда и российские индексы после открытия торгов.
Значимых корпоративных событий на российском рынке сегодня не много. Газпром нефть должна опубликовать отчетность МСФО за 2-й квартал 2013 года. Напомню, что в 1-м квартале компания представила относительно слабые, но во многом ожидаемые показатели на фоне сложной рыночной конъюнктуры. Выручка компании год к году выросла на 5% до 292 млрд руб. При этом EBITDA сократилась на 3,2%, а чистая прибыль упала на 18%. Однако компания порадовала инвесторов денежным потоком в 7 млрд руб. и озвучила прогноз положительного денежного потока по итогам года. Целевая цена по акциям Газпром нефти составляет 232 руб.
Также отмечу перевод акций Polymetal на московской бирже в котировальный список А1 из списка Б. Вероятно, бумаги золотодобытчика не будут представлять особого интереса для спекулянтов, учитывая небольшой размер пакета в обращении. Однако у фондов он может пользоваться спросом в целях диверсификации портфеля, поскольку на российском фондовом рынке сектор золотодобычи практически не представлен. К тому же бумаги Polymetal могут рассматриваться как дивидендная идея, принимая во внимание выплаты 30% чистой прибыли МСФО согласно дивидендной политике компании и практику выплаты специальных дивидендов.
Учитывая негативный внешний фон, можно ожидать открытия российского рынка в небольшом минусе. Поддержки со стороны нефтяных котировок не наблюдается. Нефть Brent торгуется по $108,48 за барр., теряя 0,2%. Между тем к середине дня инвесторы на российском рынке могут начать наращивать покупки вслед за европейскими коллегами в случае оптимистичной ключевой статистики.
Настроение от Инвесткафе — 3,5 балла, что говорит о негативных ожиданиях участников рынка в отношении начала торгов на российском рынке.