Российский рынок: Внешний фон толкает цены вниз
В понедельник, 29 сентября, торги на российском рынке акций открылись разнонаправленно, однако затем оба индекса пошли вниз.
Внешний новостной фон, сформировавшийся к утру, можно охарактеризовать как умеренно негативный. Пятничную сессию американские фондовые индексы завершили смешанно. В воскресенье появилась новость о том, что американские конгрессмены все же достигли договоренности по законопроекту поддержки финансового рынка США. Согласно плану, первоначально из федерального бюджета будет выделено 250 млрд долл., потом еще 100 млрд долл. по запросу Джорджа Буша, а остальные 350 млрд долл. будут выданы лишь в случае специального одобрения Конгрессом. Впрочем, видимо, инвесторы по-прежнему опасаются, что принятых мер будет недостаточно для стабилизации ситуации, и в понедельник с утра фьючерсы на американские индексы снижаются. На азиатских фондовых биржах 29 сентября утром также наблюдалось падение индексов. Промышленные металлы по итогам пятничной сессии преимущественно подешевели. Цены на нефть в понедельник продолжили двигаться вниз - по состоянию на 11:30 мск котировки марки Brent изменялись около отметки 100,8 долл./барр. Обстановка на рынке МБК ухудшилась - ставки выросли до 7-10% годовых. Таким образом, 29 сентября с утра поводов для оптимизма не было, и на отечественном рынке акций вновь активизировались продавцы. В итоге к 12:30 мск индекс ММВБ снизился на 3,75% и составил 1038,95 пункта, классический индекс РТС потерял 4,21%, составив 1231,29 пункта. Объемы торгов к указанному времени составили: на ФБ ММВБ - 10,76 млрд руб., в РТС - 8,97 млн долл.
По мнению экспертов, торги в первой половине дня в понедельник на российском рынке акций пройдут в негативном ключе на фоне падения на мировых фондовых площадках и сырьевых рынках. Во второй половине сессии, как считают специалисты, на рынке может преобладать боковое движение котировок. При этом аналитик DMax Capital Артем Потешкин не исключает даже попыток индексов оттолкнуться вверх от сформировавшихся уровней сопротивления. Из важной статистики стоит отметить публикацию в 16:30 мск данных по индексу цен расходов на потребление в США, а также данных по личным доходам и расходам американцев в августе. Кроме того, важным событием понедельника станет голосование в Конгрессе США по "плану Полсона".
Одними из аутсайдеров рынка 29 сентября вновь могут стать акции российских банков: обыкновенные бумаги Сбербанка к 12:30 мск потеряли в стоимости 7,56%, привилегированные - 5,89%, ВТБ - 4,15%. В минувшие выходные стало известно о банкротстве нескольких небольших западных банков, поэтому, как считает аналитик ГК "АЛОР" Анна Люканова, отечественный банковский сектор в понедельник продолжит движение вниз. "По-прежнему стоит повременить с включением акций банков в свои среднесрочные и долгосрочные портфели, поскольку велик риск их дальнейшего снижения. Ближайшим уровнем поддержки для Сбербанка является отметка 42 руб./акция, для ВТБ - 0,05 руб./акция", - подчеркнула А.Люканова.
Также слабо 29 сентября смотрятся акции нефтегазовых компаний в силу падения цен на нефть. Так, ЛУКОЙЛ к 12:30 мск подешевел на 4,55%, "Сургутнефтегаз" - на 2,87%, "Роснефть" - на 6,06%, "Газпром нефть" - на 4,34%, "Татнефть" - на 3,07%. Исключением стали лишь привилегированные бумаги "Транснефти", которые к указанному времени выросли на 0,6%.
"Газпром" к 12:30 мск снизился на 4,28%, НОВАТЭК - на 3,22%.
Как стало известно, Росбанк, согласно договорам доверительного управления, приобрел 8,7% акций "Норильского никеля" в интересах трех дочек ГМК: ОГК-3, "Норильского комбината" и Кольской ГМК. При этом из пресс-релиза, опубликованного "Норникелем", следует, что при покупке акций ГМК финансовые учреждения действовали по своему усмотрению, поэтому данное решение не рассматривалось советом директоров компании. "Акции "Норникеля", купленные на баланс дочерних компаний, являются голосующими, при этом право голоса по ним принадлежит действующему менеджменту компании, который действует в интересах Владимира Потанина. Таким образом, данная операция еще сильнее укрепила позиции "Интерроса" в "Норникеле". Новость позитивна для ГМК", - подчеркнули аналитики компании "Атон". Бумаги "Норникеля" к 12:30 снизились в стоимости на 0,62%. Однако явными фаворитами рынка в понедельник опять выглядят акции "Полюс Золота", которые к указанному времени выросли на 13,66%. Как отметила старший аналитик "Альфа-Банка" Ангелика Генкель, бумаги "Полюс Золота" стали фаворитом и прошлой недели. По мнению эксперты, поводом для роста стала оферта "Нафта-Москвы" Владимиру Потанину на выкуп его доли по цене около 25 долл./акцию, а также намерение совета директоров "Полюс Золота" рассмотреть вопрос о приобретении 50% + одна акция KazachGold. "Акции золотодобывающей компании обещают стать фаворитом осеннего сезона в РФ", - заключила А.Генкель. "Северсталь" к 12:30 мск подешевела на 4,28%, НЛМК и ММК снизились на 3,38% и 2,0% соответственно.
Продают в понедельник и бумаги телекоммуникационных компаний: "Ростелеком" к 12:30 мск потерял в стоимости 4,91%, "Уралсвязьинформ" - 3,97%, МТС - 4,27%.
Среди энергетических компаний есть выборочные покупки - в бумагах МОЭСК (+12,15%) и ТГК-11 (+8,28%), однако в целом сектор снижается. "Интер РАО ЕЭС" к 12:30 мск потеряла в стоимости 9,0%, ФСК ЕЭС -5,08%, "РусГидро" - 4,47%.
По мнению экспертов, начавшаяся неделя вновь будет непростой для российского рынка акций. С точки зрения начальника отдела анализа рынка акций ИГ "КапиталЪ" Константина Гуляева, отечественный рынок на текущей неделе будет реагировать на два фактора. Во-первых, на детали реализации "плана Полсона": очень важно, каким образом он будет реализован, насколько быстро будут приняты меры. Суммы, которые выделяются, оказались сильно урезанными, они не решат проблем в американской экономике, а разрешат лишь локальные сложности конкретных компаний. Важно понять, каким способом будут покупаться "плохие" долги, насколько продуктивно и быстро будет реализован план. По мере появления деталей рынки будут реагировать на данные факторы. Во-вторых, рынок будет следить за макроэкономическими новостями. В настоящее время они находятся на втором плане, но в пятницу, 3 октября, выйдут важные данные по безработице в США. Ожидания негативные, что также может повлиять на ситуацию на рынках, полагает эксперт. Таким образом, говорить о стабилизации российского рынка пока еще рано.
Внешний новостной фон, сформировавшийся к утру, можно охарактеризовать как умеренно негативный. Пятничную сессию американские фондовые индексы завершили смешанно. В воскресенье появилась новость о том, что американские конгрессмены все же достигли договоренности по законопроекту поддержки финансового рынка США. Согласно плану, первоначально из федерального бюджета будет выделено 250 млрд долл., потом еще 100 млрд долл. по запросу Джорджа Буша, а остальные 350 млрд долл. будут выданы лишь в случае специального одобрения Конгрессом. Впрочем, видимо, инвесторы по-прежнему опасаются, что принятых мер будет недостаточно для стабилизации ситуации, и в понедельник с утра фьючерсы на американские индексы снижаются. На азиатских фондовых биржах 29 сентября утром также наблюдалось падение индексов. Промышленные металлы по итогам пятничной сессии преимущественно подешевели. Цены на нефть в понедельник продолжили двигаться вниз - по состоянию на 11:30 мск котировки марки Brent изменялись около отметки 100,8 долл./барр. Обстановка на рынке МБК ухудшилась - ставки выросли до 7-10% годовых. Таким образом, 29 сентября с утра поводов для оптимизма не было, и на отечественном рынке акций вновь активизировались продавцы. В итоге к 12:30 мск индекс ММВБ снизился на 3,75% и составил 1038,95 пункта, классический индекс РТС потерял 4,21%, составив 1231,29 пункта. Объемы торгов к указанному времени составили: на ФБ ММВБ - 10,76 млрд руб., в РТС - 8,97 млн долл.
По мнению экспертов, торги в первой половине дня в понедельник на российском рынке акций пройдут в негативном ключе на фоне падения на мировых фондовых площадках и сырьевых рынках. Во второй половине сессии, как считают специалисты, на рынке может преобладать боковое движение котировок. При этом аналитик DMax Capital Артем Потешкин не исключает даже попыток индексов оттолкнуться вверх от сформировавшихся уровней сопротивления. Из важной статистики стоит отметить публикацию в 16:30 мск данных по индексу цен расходов на потребление в США, а также данных по личным доходам и расходам американцев в августе. Кроме того, важным событием понедельника станет голосование в Конгрессе США по "плану Полсона".
Одними из аутсайдеров рынка 29 сентября вновь могут стать акции российских банков: обыкновенные бумаги Сбербанка к 12:30 мск потеряли в стоимости 7,56%, привилегированные - 5,89%, ВТБ - 4,15%. В минувшие выходные стало известно о банкротстве нескольких небольших западных банков, поэтому, как считает аналитик ГК "АЛОР" Анна Люканова, отечественный банковский сектор в понедельник продолжит движение вниз. "По-прежнему стоит повременить с включением акций банков в свои среднесрочные и долгосрочные портфели, поскольку велик риск их дальнейшего снижения. Ближайшим уровнем поддержки для Сбербанка является отметка 42 руб./акция, для ВТБ - 0,05 руб./акция", - подчеркнула А.Люканова.
Также слабо 29 сентября смотрятся акции нефтегазовых компаний в силу падения цен на нефть. Так, ЛУКОЙЛ к 12:30 мск подешевел на 4,55%, "Сургутнефтегаз" - на 2,87%, "Роснефть" - на 6,06%, "Газпром нефть" - на 4,34%, "Татнефть" - на 3,07%. Исключением стали лишь привилегированные бумаги "Транснефти", которые к указанному времени выросли на 0,6%.
"Газпром" к 12:30 мск снизился на 4,28%, НОВАТЭК - на 3,22%.
Как стало известно, Росбанк, согласно договорам доверительного управления, приобрел 8,7% акций "Норильского никеля" в интересах трех дочек ГМК: ОГК-3, "Норильского комбината" и Кольской ГМК. При этом из пресс-релиза, опубликованного "Норникелем", следует, что при покупке акций ГМК финансовые учреждения действовали по своему усмотрению, поэтому данное решение не рассматривалось советом директоров компании. "Акции "Норникеля", купленные на баланс дочерних компаний, являются голосующими, при этом право голоса по ним принадлежит действующему менеджменту компании, который действует в интересах Владимира Потанина. Таким образом, данная операция еще сильнее укрепила позиции "Интерроса" в "Норникеле". Новость позитивна для ГМК", - подчеркнули аналитики компании "Атон". Бумаги "Норникеля" к 12:30 снизились в стоимости на 0,62%. Однако явными фаворитами рынка в понедельник опять выглядят акции "Полюс Золота", которые к указанному времени выросли на 13,66%. Как отметила старший аналитик "Альфа-Банка" Ангелика Генкель, бумаги "Полюс Золота" стали фаворитом и прошлой недели. По мнению эксперты, поводом для роста стала оферта "Нафта-Москвы" Владимиру Потанину на выкуп его доли по цене около 25 долл./акцию, а также намерение совета директоров "Полюс Золота" рассмотреть вопрос о приобретении 50% + одна акция KazachGold. "Акции золотодобывающей компании обещают стать фаворитом осеннего сезона в РФ", - заключила А.Генкель. "Северсталь" к 12:30 мск подешевела на 4,28%, НЛМК и ММК снизились на 3,38% и 2,0% соответственно.
Продают в понедельник и бумаги телекоммуникационных компаний: "Ростелеком" к 12:30 мск потерял в стоимости 4,91%, "Уралсвязьинформ" - 3,97%, МТС - 4,27%.
Среди энергетических компаний есть выборочные покупки - в бумагах МОЭСК (+12,15%) и ТГК-11 (+8,28%), однако в целом сектор снижается. "Интер РАО ЕЭС" к 12:30 мск потеряла в стоимости 9,0%, ФСК ЕЭС -5,08%, "РусГидро" - 4,47%.
По мнению экспертов, начавшаяся неделя вновь будет непростой для российского рынка акций. С точки зрения начальника отдела анализа рынка акций ИГ "КапиталЪ" Константина Гуляева, отечественный рынок на текущей неделе будет реагировать на два фактора. Во-первых, на детали реализации "плана Полсона": очень важно, каким образом он будет реализован, насколько быстро будут приняты меры. Суммы, которые выделяются, оказались сильно урезанными, они не решат проблем в американской экономике, а разрешат лишь локальные сложности конкретных компаний. Важно понять, каким способом будут покупаться "плохие" долги, насколько продуктивно и быстро будет реализован план. По мере появления деталей рынки будут реагировать на данные факторы. Во-вторых, рынок будет следить за макроэкономическими новостями. В настоящее время они находятся на втором плане, но в пятницу, 3 октября, выйдут важные данные по безработице в США. Ожидания негативные, что также может повлиять на ситуацию на рынках, полагает эксперт. Таким образом, говорить о стабилизации российского рынка пока еще рано.