S&p присвоило планируемому выпуску облигаций "ЛУКОЙЛа" рейтинг ВВВ-
Международное рейтинговое агентство Standard & Poor"s сегодня присвоило рейтинг на уровне ВВВ- планируемому выпуску приоритетных необеспеченных облигаций Lukoil International Finance B.V. Облигации будут выпущены под безусловную и безотзывную гарантию материнской компании российского нефтепроизводителя ОАО "ЛУКОЙЛ" (ВВВ-/ "стабильный"/-), передает РБК.
Как говорится в сообщении агентства, ЛУКОЙЛ будет использовать поступления от облигаций для общекорпоративных целей, в том числе для рефинансирования текущих задолженностей. "По нашему мнению, выпуск облигаций окажет положительное влияние на кредитный рейтинг компании, поскольку приведет к значительному удлинению дюрации долга ЛУКОЙЛа, а также обеспечит дополнительную гибкость в будущем и улучшит показатели ликвидности", - указывает агентство. Суммарный финансовый долг ЛУКОЙЛа на конец июня 2009г. составлял 10,8 млрд долл., включая субординированные кредиты объемом около 2,0 млрд долл., предоставленные миноритарным акционером - компанией ConocoPhillips (А/"стабильный"/А-1) в связи с деятельностью совместного добывающего предприятия.
"Присвоенные рейтинги необеспеченных облигаций равны долгосрочному кредитному рейтингу ЛУКОЙЛа, поскольку объем обеспеченного долга компании, как ожидается, останется низким", - отметил кредитный аналитик Standard & Poor"s Карл Нитвельт. В настоящее время около 16% суммарного долга ЛУКОЙЛа является обеспеченным - после того, как в августе 2009г. компания привлекла кредит в размере 1,2 млрд долл., обеспеченный выручкой по контрактам на экспорт нефти. "Кроме того, мы полагаем, что фактические объемы экспорта, используемые для обслуживания этого кредита, составляют очень небольшую долю в объеме добычи ЛУКОЙЛа", - указало агентство. В соответствии с документацией выпуска еврооблигаций, ЛУКОЙЛ может привлечь обеспеченный долг в объеме до 20% стоимости активов, при этом обеспеченные кредиты торгового финансирования исключаются из положения об обязательстве заемщика не создавать дополнительное обеспечение перед третьими лицами.
В первом полугодии уровень добычи ОАО "ЛУКОЙЛ" составил 2009г. 2,2 млн барр. нефтяного эквивалента (н.э.), объем нефтепереработки на российских предприятиях - 0,9 млн барр./сутки. По данным показателям ЛУКОЙЛ является одной из крупнейших вертикально интегрированных нефтяных компаний России. За последний год ЛУКОЙЛ значительно увеличил свое присутствие на европейском рынке нефтепереработки, хотя это обстоятельство по-прежнему является второстепенным фактором рейтинга, отмечает S&P.
Как говорится в сообщении агентства, ЛУКОЙЛ будет использовать поступления от облигаций для общекорпоративных целей, в том числе для рефинансирования текущих задолженностей. "По нашему мнению, выпуск облигаций окажет положительное влияние на кредитный рейтинг компании, поскольку приведет к значительному удлинению дюрации долга ЛУКОЙЛа, а также обеспечит дополнительную гибкость в будущем и улучшит показатели ликвидности", - указывает агентство. Суммарный финансовый долг ЛУКОЙЛа на конец июня 2009г. составлял 10,8 млрд долл., включая субординированные кредиты объемом около 2,0 млрд долл., предоставленные миноритарным акционером - компанией ConocoPhillips (А/"стабильный"/А-1) в связи с деятельностью совместного добывающего предприятия.
"Присвоенные рейтинги необеспеченных облигаций равны долгосрочному кредитному рейтингу ЛУКОЙЛа, поскольку объем обеспеченного долга компании, как ожидается, останется низким", - отметил кредитный аналитик Standard & Poor"s Карл Нитвельт. В настоящее время около 16% суммарного долга ЛУКОЙЛа является обеспеченным - после того, как в августе 2009г. компания привлекла кредит в размере 1,2 млрд долл., обеспеченный выручкой по контрактам на экспорт нефти. "Кроме того, мы полагаем, что фактические объемы экспорта, используемые для обслуживания этого кредита, составляют очень небольшую долю в объеме добычи ЛУКОЙЛа", - указало агентство. В соответствии с документацией выпуска еврооблигаций, ЛУКОЙЛ может привлечь обеспеченный долг в объеме до 20% стоимости активов, при этом обеспеченные кредиты торгового финансирования исключаются из положения об обязательстве заемщика не создавать дополнительное обеспечение перед третьими лицами.
В первом полугодии уровень добычи ОАО "ЛУКОЙЛ" составил 2009г. 2,2 млн барр. нефтяного эквивалента (н.э.), объем нефтепереработки на российских предприятиях - 0,9 млн барр./сутки. По данным показателям ЛУКОЙЛ является одной из крупнейших вертикально интегрированных нефтяных компаний России. За последний год ЛУКОЙЛ значительно увеличил свое присутствие на европейском рынке нефтепереработки, хотя это обстоятельство по-прежнему является второстепенным фактором рейтинга, отмечает S&P.