Госбанки опасаются "длинной" валюты от ЦБ из-за рисков для клиринговых партнеров
Российские госбанки (ЕС трактует понятие неформально, включая в этот круг и подконтрольный ЦБ Сбербанк, и лишь косвенно связанный с РФ Газпромбанк) подпали под секторальные санкции ЕС и США летом. Они лишились возможности привлекать на американских и европейских рынках заимствования со сроком погашения свыше 30 дней, а также размещать новые акции и любые их производные.
Центробанк для сглаживания напряженной ситуации на рынке валютной ликвидности ввел инструменты РЕПО в иностранной валюте на 7 и 28 дней, а позднее - на 1 год. Спрос на годовом аукционе в ноябре составил всего $87,7 млн при лимите $10 млрд, что, по мнению ЦБ, демонстрировало отсутствие на тот момент дефицита валютной ликвидности, так как банки успели нарастить объемы валюты в октябре.
Однако банки из санкционного списка не спешат брать у ЦБ долгосрочное финансирование в валюте не только по этой причине, но и из-за опасений навлечь проблемы на иностранных клиринговых партнеров.
Инструментов РЕПО нет в списке запрещенных США и ЕС операций, но проблема в том, что в документах очень размытые формулировки. "Это может рассматриваться как нарушение режима санкций", - сказал собеседник агентства.
По его словам, банки, находящиеся под санкциями, формально могут участвовать в годовых операциях валютного РЕПО, но по факту не делают этого, чтобы лишний раз не привлечь повышенное внимание к иностранным банкам-корреспондентам со стороны их регуляторов. Источник сказал, что ЦБ в курсе этой проблемы.
"JP Morgan ничего не просил (не участвовать в длинных валютных операций РЕПО), это вопрос репутационный. Зачем нам проводить операцию, которая вызовет у контрагента потенциальные проблемы?", - говорит источник, близкий к Сбербанку.
J.P. Morgan выступает основным банком-корреспондентом Сбербанка для казначейских операций в долларах.
С мая 2014 года международные банки были оштрафованы в общей сложности почти на $12 млрд за нарушение санкций, в частности, рекордный штраф в связи с нарушением санкций, введенных США против Ирана, Кубы и Судана, был наложен на французский банк BNP Paribas.
Собеседник "Интерфакса" подчеркнул, что Сбербанк не видит никаких проблем в сложившейся ситуации.
"Срочная ликвидность приходит к нам от клиентов. Валютное кредитование развивать за счет 28-дневного РЕПО с ЦБ глупо, к тому же оно забирает обеспечение, которое может быть использовано под рублевое РЕПО. Проще дать рублевый кредит и не морочить голову", - отметил он.
По его словам, крупные компании для рефинансирования внешних долгов могут сами пойти на валютный рынок.
"Мы совсем не выключали кредитование в валюте, какой-то прирост каждый месяц есть. Сейчас новые выдачи чуть-чуть превышают погашения, в пределах тех ресурсов, которые мы привлекаем от клиентов, нам хватает. Активно развивать валютное кредитование мы не будем", - сказал источник.
"На банковском секторе висит такое количество рисков, что если мы ими немножко поделимся с корпоративным сектором, то будет только лучше, если компании будут думать над тем, зачем им нужны деньги и нужны ли деньги сейчас по такой высокой ставке", - добавил он.
Центробанк для сглаживания напряженной ситуации на рынке валютной ликвидности ввел инструменты РЕПО в иностранной валюте на 7 и 28 дней, а позднее - на 1 год. Спрос на годовом аукционе в ноябре составил всего $87,7 млн при лимите $10 млрд, что, по мнению ЦБ, демонстрировало отсутствие на тот момент дефицита валютной ликвидности, так как банки успели нарастить объемы валюты в октябре.
Однако банки из санкционного списка не спешат брать у ЦБ долгосрочное финансирование в валюте не только по этой причине, но и из-за опасений навлечь проблемы на иностранных клиринговых партнеров.
Инструментов РЕПО нет в списке запрещенных США и ЕС операций, но проблема в том, что в документах очень размытые формулировки. "Это может рассматриваться как нарушение режима санкций", - сказал собеседник агентства.
По его словам, банки, находящиеся под санкциями, формально могут участвовать в годовых операциях валютного РЕПО, но по факту не делают этого, чтобы лишний раз не привлечь повышенное внимание к иностранным банкам-корреспондентам со стороны их регуляторов. Источник сказал, что ЦБ в курсе этой проблемы.
"JP Morgan ничего не просил (не участвовать в длинных валютных операций РЕПО), это вопрос репутационный. Зачем нам проводить операцию, которая вызовет у контрагента потенциальные проблемы?", - говорит источник, близкий к Сбербанку.
J.P. Morgan выступает основным банком-корреспондентом Сбербанка для казначейских операций в долларах.
С мая 2014 года международные банки были оштрафованы в общей сложности почти на $12 млрд за нарушение санкций, в частности, рекордный штраф в связи с нарушением санкций, введенных США против Ирана, Кубы и Судана, был наложен на французский банк BNP Paribas.
Собеседник "Интерфакса" подчеркнул, что Сбербанк не видит никаких проблем в сложившейся ситуации.
"Срочная ликвидность приходит к нам от клиентов. Валютное кредитование развивать за счет 28-дневного РЕПО с ЦБ глупо, к тому же оно забирает обеспечение, которое может быть использовано под рублевое РЕПО. Проще дать рублевый кредит и не морочить голову", - отметил он.
По его словам, крупные компании для рефинансирования внешних долгов могут сами пойти на валютный рынок.
"Мы совсем не выключали кредитование в валюте, какой-то прирост каждый месяц есть. Сейчас новые выдачи чуть-чуть превышают погашения, в пределах тех ресурсов, которые мы привлекаем от клиентов, нам хватает. Активно развивать валютное кредитование мы не будем", - сказал источник.
"На банковском секторе висит такое количество рисков, что если мы ими немножко поделимся с корпоративным сектором, то будет только лучше, если компании будут думать над тем, зачем им нужны деньги и нужны ли деньги сейчас по такой высокой ставке", - добавил он.