Как заработать на кризисе в еврозоне

Смелые инвесторы могли бы внимательно присмотреться, на чем можно сделать деньги в нынешних реалиях еврозоны.

Прошло два года с тех пор, как Греция согласилась на получение внешней финансовой помощи,  тем не менее, кризис, вызванный внешними долгами в Европе, не подает признаков к улучшению. Скорее наоборот, ситуация ухудшилась.

Индекс FTSE резко упал несколько недель назад, и как предупреждал сэр Мервин Кинг (Mervyn King) Британии не удастся избежать судьбы еврозоны. Перспектива продолжает выглядеть мрачно.

Рынки не любят неизвестность, и на фоне, назначенных на 17 июня повторных парламентских выборов, не прекращаются спекуляции на тему: выйдет или нет Греция с зоны евро. Но даже, если останется в еврозоне – это вряд ли успокоит инвесторов. Как бы там ни было, Греция уже пять лет находиться в состоянии рецессии и многие экономисты полагают, что жесткие меры экономии ведут экономику в черную дыру. К тому же это касается не только Греции – экономики Испании, Италии и Португалии находятся в таком же отчаянном состоянии.  

Знаменитая «белая ворона» Джон Мейнард Кейнс отлично выразился в своих сочинениях после Великой Депрессии 30-х годов: "Существует сфера жизни и деятельности, где победа, благополучие и успех всегда принадлежит меньшинству и никогда основной массе. Если вы нашли кого-то, кто с вами согласен, подумайте ещё раз".

Короче говоря, смелым инвесторам хотелось бы узнать на чём можно заработать в сегодняшней ситуации.

Акции

В инвестиционной компании Brewin Dolphin считают, что европейские компании-экспортеры, входящие в состав голубых фишек, могу получить преимущество, не смотря на неразбериху, происходящую в Европе.

Например, возьмите автопроизводителя Daimler. Частный инвестиционный менеджер ссылается на притягательность акций по трём причинам (хотя, он соглашается, что это не для слабонервных).

Во-первых, в конце года начинается выпуск новых высокоприбыльных автомобилей S класса. А также моделей класса A и B, которые будут дешевле, чем их предшественники. Во-вторых, продажи автомобилей премиум класса в Китае продолжают расти – около 15% за первый квартал 2012 года. И наконец, восстановление экономики США может привлечь большее количество грузовиков Daimler.

Корпорация Nestlé – ещё один представитель бизнеса, который привык двигаться вопреки всеобщему тренду, и имеет длинную и последовательную репутацию, как нужно добиваться поставленных целей. "Будучи совсем не маленькой компанией, Nestlé на протяжении последних десяти лет последовательно боролась за увеличение доли рынка.  И недавним сообщением о покупке Pfizer Nutrition показала приверженность курсу, войдя в категорию быстрорастущих компаний", говорит Никла ди Пальма (Nicla Di Palma), специалист по акциям из Brewin Dolphin. "Pernod-Ricard, французская компания, производитель и дистрибьютор алкогольных напитков, также показала себя одним из лидеров роста в мировом масштабе, проводя продуманную эластичную (даже рост) ценовую политику не смотря на повсеместный спад экономики".

Питер Уоллс (Peter Walls), менеджер фонда Unicorn сравнивает две европейские инвестиционные компании - Jupiter European, которой управляет Алекс Дервелл (Alex Darwell) и Fidelity European Values под управлением Сэма Морса (Sam Morse). "Я наблюдаю за этими фондами. Конечно, Алекс Дервелл – первоклассный управленец и его компания находится на верхних позициях в своем секторе, но я полагаю, что Сэм Морс докажет, что он хороший менеджер и его фонд, вероятно, принесет больше прибыли в данный момент".

Если вы считаете слабой евровалюту, то послушайте Брайена Денниги (Brian Dennehy) из Fundexpert: "Наш фаворит – валютная пара ShortEuro/LongDollar, просто на том основании, что евро сейчас слабее, и в крайнем случае, люди будут покупать доллар." То есть, евро обеспечен рост в случае панических настроений.

Золото

Европейские инвесторы набросились на золотые монеты, отображающие годовщину помолвки герцога и герцогини Кембриджских из-за волатильности ситуации – их цена выросла на 70% и составляет сейчас £3,000.

Алан Демби (Alan Demby), владелец сети ювелирных магазинов Scoin Shop говорит, что продажи возросли на 45% в последние два месяца в основном за счёт покупателей из Европы.

Конечно, золото растёт в цене последних несколько лет из-за своего статуса постоянной ценности и будет расти, пока существует ситуация нестабильности. Данные Всемирного совета по золоту (WGC) показывают, что глобальный спрос на золото в прошлом году увеличился на 16%. Противоположные инвесторы могут соблазниться тем обстоятельством, что цена унции упала до $1,600 с $2,000.

Эви Хамбро (Evy Hambro), менеджер BlackRock Gold & General fund, настроен позитивно. "Смысл владения золотом – альтернативное средство сбережения, альтернативная валюта, потенциальная гарантия от обесценивания за счёт инфляции, источник диверсификации – глядя на прошедший 2011 год, кажутся довольно убедительными соображениями", сказал он. "Кроме того, в условиях негативной реальной процентной ставки, имеющей место в большинстве основных экономик, сохранение денежных средств в золоте выглядит убедительно".

Купите сейчас евро с выгодой

Те, кто собирается поменять фунты на евро, почувствуют серьёзную разницу: в среду утром можно было получить за £500 уже €622. В конце прошлого года за такую сумму фунтов давали только €560. Однако, учитывая нынешнюю политическую и экономическую ситуацию, евро может слабеть и далее.

Крис Такер (Chris Towner), брокер из компании HiFX, полагает, что фунт стерлингов будет усиливаться и дальше. "Покупка евро должна быть заманчивой именно сейчас, потому что экономика Британии находится в более выгодном положении, чем экономика еврозоны, и таким образом на этом можно заработать".

Помните хотя бы курс обмена фунт-евро, когда евро начала хождение. Он был намного ниже, чем сейчас - €850 за £500. Колебания курсов валют довольно опасная игра. Те, кто хочет хеджировать свои ставки, могут заказать предоплаченную карту и постепенно направлять на неё средства. Данные свидетельствуют, что многие так и поступают. Согласно статистике Управления почт и телеграфа, наибольшее количество европейской валюты покупается британцами на выходные. Этот рост отображается в 111% по сравнению с прошлым годом.

Для путешествующих в Испанию или Францию покупка евро является довольно успешной операцией. Чего не скажешь о людях заблаговременно забронировавших поездку в Грецию. Если страна выйдет из еврозоны, то придется менять евро на драхмы. Однако эксперты полагают даже в случае выхода Греции, евро ещё будет какое-то время иметь хождение.

В случае выхода Греции из еврозоны, любая новая валюта будет быстро девальвировать против евро и фунта. В то время, как это вызовет проблемы для многих греков, для приезжающих в регион, наоборот, будет существовать выгодный курс обмена