Рынок США: Сырьевые бумаги поддерживают рост
В среду, 12 мая, на американский рынок вернулся оптимизм, потерянный было накануне.
Инвесторы опасались, что стабилизационных мер, принятых ЕС, окажется недостаточно, если еще ряд стран начнет испытывать финансовые сложности. В среду эти опасения временно отошли на второй план благодаря известиям о вдвое превысившем ожидания росте ВВП еврозоны в I квартале 2010г. Не подвела и макроэкономическая статистика по США: объем экспорта в марте вырос на 3,2% - до самого высокого уровня с 2008г. Эти данные вселили в игроков уверенность в необходимость наращивания производства компаниями страны и надежду на продолжение экономического подъема. На этом фоне американские биржевые индексы продолжали подъем в течение всей сессии.
По итогам торгов 12 мая индекс Dow Jones вырос на 148,65 пункта (+1,38%) - до 10896,91 пункта, NASDAQ поднялся на 49,71 пункта (+2,09%) - до 2425,02 пункта, S&P прибавил 15,88 пункта (+1,37%) и составил 1171,67 пункта.
На фоне улучшения экономических ожиданий очень неплохо выглядел ряд представителей банковской отрасли, в числе которых были Goldman Sachs Group Inc. (+3,68%), Wells Fargo & Co. (+2,28%), Citigroup Inc. (+0,24%) и US Bancorp (+0,75%). В то же время котировки банка Morgan Stanley упали на 2,04% после того, как в отношении компании началось расследование по делу о введении в заблуждение инвесторов. Правоохранительные органы США полагают, что банк, создавая и продавая производные ипотечные инструменты и в отдельные моменты играя по ним на понижение, вводил инвесторов в заблуждение. Пока следствие находится на предварительной стадии, но инвесторы в и без того напряженной обстановке предпочитают не рисковать. Вслед за Morgan Stanley "медведи" прошлись по The Bank of New York Mellon Corp. (-0,19%) и Bank of America Corp. (-0,52%) и Citigroup Inc. (-0,3%).
На фоне роста цен на металлы небезосновательно пользовались спросом акции металлургических компаний. Бумаги United States Steel Corp. поднялись на 3,91%, AK Steel Holding Corp. - на 3,98%, Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc. - на 3,93%, Southern Copper Corp. - на 2,09%, Arcelor Mittal - на 0,39%. Капитализация алюминиевого гиганта Alcoa Inc. подскочила на 2,72% после сообщения компании о том, что ее итальянский завод продолжит работу, хотя и на сниженной мощности. Проблемы с повышением цен на электричество, из-за чего несколько месяцев назад Alcoa приняла решение остановить завод, постепенно решаются. По мере того как инвесторы бегут от экономических проблем Европы и риска майских распродаж, золото продолжает обновлять исторические максимумы - 12 мая котировки желтого металла вплотную приблизились к отметке 1250 долл./унция, что более чем на 2% выше закрытия уровня торгов во вторник. Благодаря продолжению золотого ралли не сдает позиции и крупнейший в США производитель этого металла Newmont Mining Corp. (+0,88%).
Несмотря на то, что "черное золото" не смогло повторить достижений золота обычного и торгуется лишь вблизи максимальных отметок недели, инвесторы не обошли стороной бумаги нефтегазовых эмитентов. Так, котировки техасской нефтегазовой компании Anadarko Petroleum Corp. после понижения прогноза ним до "на уровне рынка" экспертами Oppenheimer недолго продержались на красной территории и завершили сессию подъемом на 2,01%. Высоким спросом пользовались и бумаги Occidental Petroleum Corp. (+2,07%), Devon Energy Corp. (+2,5%), Marathon Oil Corp. (+2,06%), EOG Resources Inc. (+3,48%). Наиболее крупные представители нефтяного бизнеса продемонстрировали более скромные результаты: капитализация Exxon Mobil Corp. поднялась на 0,7%, Chevron Corp. - на 0,45%, ConocoPhillips - на 0,7%.
Стоит также отметить опубликованный отчет за II финансовый квартал медийного конгломерата Walt Disney Co., оказавшийся лучше ожиданий рынка. Прибыль компании на акцию выросла на 55% - до 48 центов, в то время как эксперты рассчитывали на 45 центов. Выручка (8,58 млрд долл.) на 190 млн долл. превзошла прогнозы. Наибольший вклад в сильный результат компании внесло подразделение по производству телепередач и кинофильмов, за год нарастившее прибыль с 13 млн до 223 млн долл., что составляет около четверти всего объема чистой прибыли Walt Disney. Котировки концерна, однако, после публикации финансовых результатов не только не выросли, но и ушли к концу сессии в "минус" на 1,76%. Зато остальные представители индустрии развлечений и медиа завершили день уверенным ростом: DIRECTV Group Inc. - на 0,9%, Viacom Inc. - на 2,96%, Time Warner Inc. - на 0,19%.
Таким образом, индекс Dow Jones завершил заметным приростом вторую сессию из трех последних, то есть отскок вверх после падения на минувшей неделе продолжается. Официальной версии случившегося в четверг, 6 апреля, обвала так и не появилось, произошедшее до сих пор списывается на механические торговые системы. Пока значение Dow добралось до уровня 5 мая, когда рынок, по идее, должен был развернуться вверх. С учетом позитивной динамики последних дней продолжение роста вполне возможно. Так считает и главный стратег SCM Advisors Макс Баблтитц: по его словам, произошедшие события указали на нестабильность на рынках и "вымыли" с него довольно много оптимистов, которые не против вернуться в бумаги, если все будет хорошо. Вызывает вопрос лишь целесообразность такого возврата перед традиционным летним спадом торговой активности.
Инвесторы опасались, что стабилизационных мер, принятых ЕС, окажется недостаточно, если еще ряд стран начнет испытывать финансовые сложности. В среду эти опасения временно отошли на второй план благодаря известиям о вдвое превысившем ожидания росте ВВП еврозоны в I квартале 2010г. Не подвела и макроэкономическая статистика по США: объем экспорта в марте вырос на 3,2% - до самого высокого уровня с 2008г. Эти данные вселили в игроков уверенность в необходимость наращивания производства компаниями страны и надежду на продолжение экономического подъема. На этом фоне американские биржевые индексы продолжали подъем в течение всей сессии.
По итогам торгов 12 мая индекс Dow Jones вырос на 148,65 пункта (+1,38%) - до 10896,91 пункта, NASDAQ поднялся на 49,71 пункта (+2,09%) - до 2425,02 пункта, S&P прибавил 15,88 пункта (+1,37%) и составил 1171,67 пункта.
На фоне улучшения экономических ожиданий очень неплохо выглядел ряд представителей банковской отрасли, в числе которых были Goldman Sachs Group Inc. (+3,68%), Wells Fargo & Co. (+2,28%), Citigroup Inc. (+0,24%) и US Bancorp (+0,75%). В то же время котировки банка Morgan Stanley упали на 2,04% после того, как в отношении компании началось расследование по делу о введении в заблуждение инвесторов. Правоохранительные органы США полагают, что банк, создавая и продавая производные ипотечные инструменты и в отдельные моменты играя по ним на понижение, вводил инвесторов в заблуждение. Пока следствие находится на предварительной стадии, но инвесторы в и без того напряженной обстановке предпочитают не рисковать. Вслед за Morgan Stanley "медведи" прошлись по The Bank of New York Mellon Corp. (-0,19%) и Bank of America Corp. (-0,52%) и Citigroup Inc. (-0,3%).
На фоне роста цен на металлы небезосновательно пользовались спросом акции металлургических компаний. Бумаги United States Steel Corp. поднялись на 3,91%, AK Steel Holding Corp. - на 3,98%, Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc. - на 3,93%, Southern Copper Corp. - на 2,09%, Arcelor Mittal - на 0,39%. Капитализация алюминиевого гиганта Alcoa Inc. подскочила на 2,72% после сообщения компании о том, что ее итальянский завод продолжит работу, хотя и на сниженной мощности. Проблемы с повышением цен на электричество, из-за чего несколько месяцев назад Alcoa приняла решение остановить завод, постепенно решаются. По мере того как инвесторы бегут от экономических проблем Европы и риска майских распродаж, золото продолжает обновлять исторические максимумы - 12 мая котировки желтого металла вплотную приблизились к отметке 1250 долл./унция, что более чем на 2% выше закрытия уровня торгов во вторник. Благодаря продолжению золотого ралли не сдает позиции и крупнейший в США производитель этого металла Newmont Mining Corp. (+0,88%).
Несмотря на то, что "черное золото" не смогло повторить достижений золота обычного и торгуется лишь вблизи максимальных отметок недели, инвесторы не обошли стороной бумаги нефтегазовых эмитентов. Так, котировки техасской нефтегазовой компании Anadarko Petroleum Corp. после понижения прогноза ним до "на уровне рынка" экспертами Oppenheimer недолго продержались на красной территории и завершили сессию подъемом на 2,01%. Высоким спросом пользовались и бумаги Occidental Petroleum Corp. (+2,07%), Devon Energy Corp. (+2,5%), Marathon Oil Corp. (+2,06%), EOG Resources Inc. (+3,48%). Наиболее крупные представители нефтяного бизнеса продемонстрировали более скромные результаты: капитализация Exxon Mobil Corp. поднялась на 0,7%, Chevron Corp. - на 0,45%, ConocoPhillips - на 0,7%.
Стоит также отметить опубликованный отчет за II финансовый квартал медийного конгломерата Walt Disney Co., оказавшийся лучше ожиданий рынка. Прибыль компании на акцию выросла на 55% - до 48 центов, в то время как эксперты рассчитывали на 45 центов. Выручка (8,58 млрд долл.) на 190 млн долл. превзошла прогнозы. Наибольший вклад в сильный результат компании внесло подразделение по производству телепередач и кинофильмов, за год нарастившее прибыль с 13 млн до 223 млн долл., что составляет около четверти всего объема чистой прибыли Walt Disney. Котировки концерна, однако, после публикации финансовых результатов не только не выросли, но и ушли к концу сессии в "минус" на 1,76%. Зато остальные представители индустрии развлечений и медиа завершили день уверенным ростом: DIRECTV Group Inc. - на 0,9%, Viacom Inc. - на 2,96%, Time Warner Inc. - на 0,19%.
Таким образом, индекс Dow Jones завершил заметным приростом вторую сессию из трех последних, то есть отскок вверх после падения на минувшей неделе продолжается. Официальной версии случившегося в четверг, 6 апреля, обвала так и не появилось, произошедшее до сих пор списывается на механические торговые системы. Пока значение Dow добралось до уровня 5 мая, когда рынок, по идее, должен был развернуться вверх. С учетом позитивной динамики последних дней продолжение роста вполне возможно. Так считает и главный стратег SCM Advisors Макс Баблтитц: по его словам, произошедшие события указали на нестабильность на рынках и "вымыли" с него довольно много оптимистов, которые не против вернуться в бумаги, если все будет хорошо. Вызывает вопрос лишь целесообразность такого возврата перед традиционным летним спадом торговой активности.