Новый синдицированный кредит позволит полностью покрыть долг ДИКСИ
Новости о возможных вариантах рефинансирования синдицированного кредита розничной сети «ДИКСИ» в размере 135 млн долларов аналитик НОМОС-БАНКа Александр Полютов оценивает как положительные.
Наличие в СМИ данных о конкретных параметрах новой сделки «дает больше уверенности в реализации намеченного». Между тем, эксперт отмечает, что «в 2010 году риски ДИКСИ связаны с рефинансированием краткосрочной задолженности главным образом данного синдицированного кредита на 135 млн долл. (на него приходится около 70% погашений 2010 года)». Обозначенный объем нового синдицированного кредита в 200 млн долл. позволяет не только рефинансировать уже имеющуюся синдикацию – он полностью покрывает краткосрочный долг компании, который по итогам 9 месяцев 2009 года составлял 5,7 млрд руб. При этом, по мнению Александра Полютова, «обозначенные условия нового заимствования в плане срочности, стоимости (на уровне порядка 9%) и валюты являются комфортными для ритейлера».
Погашение текущего синдицированного кредита на 135 млн долларов наступает в июне 2010 года. Ритейлер ведет переговоры о новой синдикации с ING, «Юникредит банком», Райффайзенбанком и БСЖВ. Объем займа может составить 200 млн долл., а при необходимости увеличен до 235 млн долл., деньги компания получит двумя траншами (135 млн долл. и 65 млн долл.). Предполагается, что новый кредит будет предоставлен в российских рублях на 4 года, ставка будет рассчитываться как «MosPrime + 4-4,5%».
Наличие в СМИ данных о конкретных параметрах новой сделки «дает больше уверенности в реализации намеченного». Между тем, эксперт отмечает, что «в 2010 году риски ДИКСИ связаны с рефинансированием краткосрочной задолженности главным образом данного синдицированного кредита на 135 млн долл. (на него приходится около 70% погашений 2010 года)». Обозначенный объем нового синдицированного кредита в 200 млн долл. позволяет не только рефинансировать уже имеющуюся синдикацию – он полностью покрывает краткосрочный долг компании, который по итогам 9 месяцев 2009 года составлял 5,7 млрд руб. При этом, по мнению Александра Полютова, «обозначенные условия нового заимствования в плане срочности, стоимости (на уровне порядка 9%) и валюты являются комфортными для ритейлера».
Погашение текущего синдицированного кредита на 135 млн долларов наступает в июне 2010 года. Ритейлер ведет переговоры о новой синдикации с ING, «Юникредит банком», Райффайзенбанком и БСЖВ. Объем займа может составить 200 млн долл., а при необходимости увеличен до 235 млн долл., деньги компания получит двумя траншами (135 млн долл. и 65 млн долл.). Предполагается, что новый кредит будет предоставлен в российских рублях на 4 года, ставка будет рассчитываться как «MosPrime + 4-4,5%».