"Самохвал" ищет покупателя. Сеть намерена продать 25% акций иностранному инвестиционному фонду
Группа компаний "Самохвал" ведет переговоры по продаже блокирующего пакета акций ЗАО "Самохвал" одному из зарубежных фондов прямых инвестиций. Такая информация содержится в опубликованном вчера информационном меморандуме сети. Как рассказали РБК daily в компании, средства, вырученные от продажи блокпакета, планируется направить на расширение сети супермаркетов. Аналитики считают, что, продав часть компании, "Самохвал" увеличит свою розничную сеть, а впоследствии продаст ее одному из крупных федеральных игроков.
Согласно информационному меморандуму "Самохвала" общий объем инвестиционной программы компании на последующие четыре года составляет 9-10 млрд руб. По итогам 2006 года выручка ожидается на уровне 6,9 млрд руб., EBITDA — 0,56 млрд руб., а по итогам 2007 года — 13,5 млрд руб. и 1,36 млрд руб. соответственно.
PR-менеджер "Самохвала" Ильгам Гайниев ранее рассказывал РБК daily, что компания решила сконцентрировать основные силы на девелопменте — строительстве торгово-развлекательных комплексов в Московской области и крупных российских городах. Программа капитального строительства будет финансироваться, в частности, за счет выпуска ценных бумаг и реинвестирования чистой прибыли, говорится в меморандуме.
В рамках стратегии развития группы в 2006-2009 годах планируется ежегодно открывать 15-20 новых магазинов в Московской области и крупнейших городах Центрального федерального округа. В течение этого периода компания также намерена ежегодно вводить три–пять торгово-развлекательных центров. Кроме того, в планы "Самохвала" входит проведение IPO в 2008-2009 годах. По оценке аналитика брокерского дома "Открытие" Натальи Мильчаковой, стоимость 100% акций компании "Самохвал" составляет 400-440 млн долл., соответственно стоимость блокирующего пакета акций — 100-110 млн долл. По ее мнению, продать блокпакет западному инвестору компания решила для того, чтобы создать себе известность за рубежом.
"Они могут в дальнейшем провести IPO либо, приобретя известность, продать контрольный пакет крупному профильному инвестору, российскому или зарубежному, — поясняет г-жа Мильчакова. — По нашей оценке, компания может быть интересна инвестору-стратегу, так как, по ее собственным прогнозам, ее выручка по МСФО в 2006 году может вырасти на 90%". Фактором роста выручки, по мнению аналитика, могут стать высокие для российского ритейла темпы открытия новых магазинов.
Старший аналитик по компаниям потребительского сектора ИГ "Тройка Диалог" Виктория Гранкина считает, что с относительно маленькой выручкой и количеством магазинов провести IPO "Самохвалу" сейчас будет трудно. "Способом private placement компания может привлечь средства для дальнейшего роста и в будущем, если захочет, сможет стать и публичной", — пояснила она РБК daily.
Аналитики уверены, что "Самохвал" стремится увеличить сеть в надежде продать ее крупному федеральному игроку. Однако федеральные ритейлеры пока не слишком заинтересованы в покупке "Самохвала". "Сеть "Самохвал" стоит на продаже уже четыре года. За это время на нее посмотрели все федеральные сети, но почему-то никто не купил. Нам она не подходит по формату", — заявил РБК daily совладелец сетей "Пятерочка" и "Карусель" Андрей Рогачев.
Компания "Самохвал" основана в 2001 году и сейчас включает в себя сеть розничных продуктовых магазинов "Самохвал", строительную компанию, транспортный отдел, склады, кулинарное производство и пивоварню. В группу входят три юридических лица, не оформленные в холдинг. Все они принадлежат Дмитрию Кувшинову. В ноябре 2006 года 100% долей ООО "Самохвал" будет передано ЗАО "Самохвал". В настоящее время группа управляет 36 магазинами. Консолидированная выручка по МСФО в 2005 году составила 138 млн долл., в первом полугодии 2006 года — 123,7 млн долл.
Согласно информационному меморандуму "Самохвала" общий объем инвестиционной программы компании на последующие четыре года составляет 9-10 млрд руб. По итогам 2006 года выручка ожидается на уровне 6,9 млрд руб., EBITDA — 0,56 млрд руб., а по итогам 2007 года — 13,5 млрд руб. и 1,36 млрд руб. соответственно.
PR-менеджер "Самохвала" Ильгам Гайниев ранее рассказывал РБК daily, что компания решила сконцентрировать основные силы на девелопменте — строительстве торгово-развлекательных комплексов в Московской области и крупных российских городах. Программа капитального строительства будет финансироваться, в частности, за счет выпуска ценных бумаг и реинвестирования чистой прибыли, говорится в меморандуме.
В рамках стратегии развития группы в 2006-2009 годах планируется ежегодно открывать 15-20 новых магазинов в Московской области и крупнейших городах Центрального федерального округа. В течение этого периода компания также намерена ежегодно вводить три–пять торгово-развлекательных центров. Кроме того, в планы "Самохвала" входит проведение IPO в 2008-2009 годах. По оценке аналитика брокерского дома "Открытие" Натальи Мильчаковой, стоимость 100% акций компании "Самохвал" составляет 400-440 млн долл., соответственно стоимость блокирующего пакета акций — 100-110 млн долл. По ее мнению, продать блокпакет западному инвестору компания решила для того, чтобы создать себе известность за рубежом.
"Они могут в дальнейшем провести IPO либо, приобретя известность, продать контрольный пакет крупному профильному инвестору, российскому или зарубежному, — поясняет г-жа Мильчакова. — По нашей оценке, компания может быть интересна инвестору-стратегу, так как, по ее собственным прогнозам, ее выручка по МСФО в 2006 году может вырасти на 90%". Фактором роста выручки, по мнению аналитика, могут стать высокие для российского ритейла темпы открытия новых магазинов.
Старший аналитик по компаниям потребительского сектора ИГ "Тройка Диалог" Виктория Гранкина считает, что с относительно маленькой выручкой и количеством магазинов провести IPO "Самохвалу" сейчас будет трудно. "Способом private placement компания может привлечь средства для дальнейшего роста и в будущем, если захочет, сможет стать и публичной", — пояснила она РБК daily.
Аналитики уверены, что "Самохвал" стремится увеличить сеть в надежде продать ее крупному федеральному игроку. Однако федеральные ритейлеры пока не слишком заинтересованы в покупке "Самохвала". "Сеть "Самохвал" стоит на продаже уже четыре года. За это время на нее посмотрели все федеральные сети, но почему-то никто не купил. Нам она не подходит по формату", — заявил РБК daily совладелец сетей "Пятерочка" и "Карусель" Андрей Рогачев.
Компания "Самохвал" основана в 2001 году и сейчас включает в себя сеть розничных продуктовых магазинов "Самохвал", строительную компанию, транспортный отдел, склады, кулинарное производство и пивоварню. В группу входят три юридических лица, не оформленные в холдинг. Все они принадлежат Дмитрию Кувшинову. В ноябре 2006 года 100% долей ООО "Самохвал" будет передано ЗАО "Самохвал". В настоящее время группа управляет 36 магазинами. Консолидированная выручка по МСФО в 2005 году составила 138 млн долл., в первом полугодии 2006 года — 123,7 млн долл.
Ещё новости по теме:
15:42
13:00
12:00