«РИА Рейтинг»: в топ-100 публичных компаний РФ по выручке вошли 16 компаний финсектора
Эксперты агентства «РИА Рейтинг» подготовили рейтинг российских компаний по выручке за 2016 год. За основу был взят ранее опубликованный рейтинг самых дорогих публичных компаний страны по состоянию на начало 2017-го.
Согласно исследованию, медианный показатель выручки по представленным в рейтинге компаниям составил в 2016 году 140 млрд рублей, а годом ранее он равнялся 130 млрд.
В целом прошедший год для крупнейших российских публичных компаний оказался не очень успешным. Суммарная выручка топ-100 выросла лишь на 1,9%, не превысив инфляцию (5,4%). В абсолютном выражении выручка увеличилась на 810 млрд рублей до 43,4 трлн. Как поясняют аналитики, во многом относительно слабая динамика была связана с низкими ценами на нефть и газ, что предопределило сокращение выручки у нефтегазовых компаний в рублевом эквиваленте, несмотря на ослабление рубля. В то же время заметное снижение выручки у компаний нефтегазового сектора не помешало им сохранить за собой главенствующую роль. На них приходится 44% суммарной капитализации и 49% выручки. При этом нефтегазовые компании доминируют не за счет количества: в рейтинге представлены лишь 11 нефтегазовых компаний — столько же, сколько и металлургических, и заметно меньше, чем финансовых (16) и электроэнергетических (15). Почти все нефтегазовые компании — достаточно крупные: восемь заняли места в топ-20, а первая тройка крупнейших по выручке компаний (причем с заметным отрывом) полностью состоит из представителей данного сектора.
Наибольшим числом представлены в рейтинге банки и финансовые компании. Поскольку часть из них — очень крупные компании (Сбербанк, ВТБ), данный сектор занял второе место по выручке. На компании финансовых посредников приходится 5,6 трлн рублей совокупной выручки, что в 1,5 раза больше, чем у металлургических и электроэнергетических компаний (3,6 трлн и 3,7 трлн рублей соответственно), но почти в четыре раза меньше, чем у нефтегазовых компаний (21,3 трлн). «В последние годы финансовые компании показали заметный прогресс, в том числе за счет большого числа IPO. При этом в 2016 году динамика выручки у компаний из данного сектора была околонулевой, что во многом связано со стагнацией кредитования и сокращением процентных ставок и, соответственно, уменьшением процентных доходов, которые являются основной частью всех доходов банков», — отмечают эксперты агентства «РИА Рейтинг».
Согласно материалам агентства, список финансовых компаний, вошедших в топ-100 по выручке за 2016 год, выглядит следующим образом: Сбербанк (четвертое место, 3 трлн 71,4 млрд рублей, плюс 0,8% за год), ВТБ (шестое место, 1 трлн 352,5 млрд, минус 2,4%), банк «ФК Открытие» (32-е место, 297,2 млрд, минус 12,8%), «Росгосстрах» (47-е место, 146,3 млрд, минус 19,3%), Промсвязьбанк (50-е место, 138,8 млрд, плюс 7,3%), Московский Кредитный Банк (51-е место, 135,6 млрд, плюс 32,7%), Росбанк (58-е место, 99,9 млрд, минус 6%), банк «Санкт-Петербург» (73-е место, 62,2 млрд, плюс 0,2%), Тинькофф Банк (75-е место, 58,7 млрд, плюс 34,9%), банк «Уралсиб» (77-е место, 54,6 млрд, плюс 33,5%), ФГ «Будущее» (78-е место, 54,3 млрд, минус 4,4%), Московская биржа (82-е место, 43,7 млрд, минус 5,6%), Московский Областной Банк (87-е место, 39,1 млрд, минус 1,3%), банк «Возрождение» (92-е место, 30,1 млрд, плюс 3,2%), QIWI (98-е место, 17,7 млрд, плюс 0,9%) и «Европлан» (100-е место, 11,9 млрд рублей выручки за 2016-й, плюс 33,5% в годовом выражении).
Отметим также, что в рейтинг вошли пять компаний телекоммуникационного сектора: МТС (21-е место, 435,7 млрд рублей, плюс 2,1%), Veon/Vimpelcom (26-е место, 355,9 млрд, минус 4,9%), «МегаФон» (28-е, 316,3 млрд, плюс 0,9%), «Ростелеком» (31-е, 297,4 млрд, нулевой прирост), МГТС (85-е место, 40,1 млрд рублей, минус 0,8%).
Лидирующей отраслью по темпам роста выручки стала добыча полезных ископаемых, которая в основном представлена золотодобытчиками и производителями алмазов. У шести компаний, представляющих данную отрасль, совокупная выручка в 2016 году выросла на 29%, или 156 млрд рублей, до 695 млрд. Хорошие показатели динамики выручки во многом связаны с ослаблением рубля (выручка у компаний данного сектора в основном формируется в иностранной валюте), а также с хорошим производственными показателями, поясняют аналитики.
Также очень хорошую динамику продемонстрировали компании, связанные с медициной (три компании нарастили выручку на 26%). Более чем на 10% за год выручка выросла в компаниях рейтинга, представляющих строительный сектор, информационные технологии, торговлю, машиностроение, транспорт, АПК и пищевую промышленность, электроэнергетику. В целом в 11 из 15 отраслей, на которые классифицированы топ-100 самых дорогих компаний России, суммарная выручка в 2016 году продемонстрировала рост, а у девяти отраслей рост выручки был выше инфляции.
Наихудшую относительную динамику выручки по итогам 2016 года в рейтинге продемонстрировали компании химического сектора: суммарная выручка у семи компаний сократилась на 5%. Это во многом связано результатом «Уралкалия» (минус 19,8%).
Состав тройки крупнейших по выручке компаний не изменился в 2016 году. Лидирующую позицию в рейтинге, как и годом ранее, занимает «Газпром» (6 трлн 111,1 млрд рублей, плюс 0,6%), второе место — «ЛУКОЙЛ» (5,227 трлн, минус 9,1% — самое заметное сокращение выручки среди топ-30 компаний). «Помимо низких цен на нефть, слабые финансовые показатели «ЛУКОЙЛа» связаны с тем, что это единственная из крупнейших нефтегазовых компаний России, у которой наблюдалось сокращение добычи нефти в 2016 году», — указывают аналитики. Замыкает топ-тройку по выручке лидер рейтинга по капитализации — «Роснефть» (4,988 трлн рублей выручки за 2016 год, минус 3,1%).
Помимо упоминавшихся выше компаний в первой десятке по выручке также оказались «Газпром нефть», «Сургутнефтегаз», «Магнит», X5 Retail Group и «Россети». Суммарная выручка топ-10 за год сократилась на 1% до 26,7 трлн рублей.
Среди всех компаний самые высокие темпы прироста выручки продемонстрировал «Отисифарм» (плюс 50%, 94-е место по выручке). Наибольшим было сокращение выручки у «Уралкалия».
В целом, согласно исследованию, 75 самых дорогих компаний в 2016 году показали прирост выручки и, соответственно, лишь четверть — сокращение. Медианный прирост выручки у топ-100 самых дорогих компаний РФ был на уровне 6,8%.
В 2017 году, по мнению экспертов агентства «РИА Рейтинг», можно ожидать дальнейшего роста выручки большинства публичных компаний, но, вероятно, он по-прежнему будет достаточно слабым. «Во-первых, наблюдаемое в первой половине года укрепление рубля негативно повлияло на выручку всех экспортеров. Во-вторых, заморозка добычи нефти ОПЕК+ будет ограничивать рост выручки российских нефтегазовых компаний. В-третьих, снижение ставок будет сокращать доходы банков. В целом крупнейшим российским эмитентам вряд ли удастся заметно обогнать по темпам роста выручки инфляцию», — рассуждают эксперты.
Несколько лучше рынка в 2017 году смогут показать результаты компании из неторгуемых секторов (торговля, транспорт, связь и др.), а также машиностроение и фармацевтика на фоне продолжения импортозамещения.
Согласно исследованию, медианный показатель выручки по представленным в рейтинге компаниям составил в 2016 году 140 млрд рублей, а годом ранее он равнялся 130 млрд.
В целом прошедший год для крупнейших российских публичных компаний оказался не очень успешным. Суммарная выручка топ-100 выросла лишь на 1,9%, не превысив инфляцию (5,4%). В абсолютном выражении выручка увеличилась на 810 млрд рублей до 43,4 трлн. Как поясняют аналитики, во многом относительно слабая динамика была связана с низкими ценами на нефть и газ, что предопределило сокращение выручки у нефтегазовых компаний в рублевом эквиваленте, несмотря на ослабление рубля. В то же время заметное снижение выручки у компаний нефтегазового сектора не помешало им сохранить за собой главенствующую роль. На них приходится 44% суммарной капитализации и 49% выручки. При этом нефтегазовые компании доминируют не за счет количества: в рейтинге представлены лишь 11 нефтегазовых компаний — столько же, сколько и металлургических, и заметно меньше, чем финансовых (16) и электроэнергетических (15). Почти все нефтегазовые компании — достаточно крупные: восемь заняли места в топ-20, а первая тройка крупнейших по выручке компаний (причем с заметным отрывом) полностью состоит из представителей данного сектора.
Наибольшим числом представлены в рейтинге банки и финансовые компании. Поскольку часть из них — очень крупные компании (Сбербанк, ВТБ), данный сектор занял второе место по выручке. На компании финансовых посредников приходится 5,6 трлн рублей совокупной выручки, что в 1,5 раза больше, чем у металлургических и электроэнергетических компаний (3,6 трлн и 3,7 трлн рублей соответственно), но почти в четыре раза меньше, чем у нефтегазовых компаний (21,3 трлн). «В последние годы финансовые компании показали заметный прогресс, в том числе за счет большого числа IPO. При этом в 2016 году динамика выручки у компаний из данного сектора была околонулевой, что во многом связано со стагнацией кредитования и сокращением процентных ставок и, соответственно, уменьшением процентных доходов, которые являются основной частью всех доходов банков», — отмечают эксперты агентства «РИА Рейтинг».
Согласно материалам агентства, список финансовых компаний, вошедших в топ-100 по выручке за 2016 год, выглядит следующим образом: Сбербанк (четвертое место, 3 трлн 71,4 млрд рублей, плюс 0,8% за год), ВТБ (шестое место, 1 трлн 352,5 млрд, минус 2,4%), банк «ФК Открытие» (32-е место, 297,2 млрд, минус 12,8%), «Росгосстрах» (47-е место, 146,3 млрд, минус 19,3%), Промсвязьбанк (50-е место, 138,8 млрд, плюс 7,3%), Московский Кредитный Банк (51-е место, 135,6 млрд, плюс 32,7%), Росбанк (58-е место, 99,9 млрд, минус 6%), банк «Санкт-Петербург» (73-е место, 62,2 млрд, плюс 0,2%), Тинькофф Банк (75-е место, 58,7 млрд, плюс 34,9%), банк «Уралсиб» (77-е место, 54,6 млрд, плюс 33,5%), ФГ «Будущее» (78-е место, 54,3 млрд, минус 4,4%), Московская биржа (82-е место, 43,7 млрд, минус 5,6%), Московский Областной Банк (87-е место, 39,1 млрд, минус 1,3%), банк «Возрождение» (92-е место, 30,1 млрд, плюс 3,2%), QIWI (98-е место, 17,7 млрд, плюс 0,9%) и «Европлан» (100-е место, 11,9 млрд рублей выручки за 2016-й, плюс 33,5% в годовом выражении).
Отметим также, что в рейтинг вошли пять компаний телекоммуникационного сектора: МТС (21-е место, 435,7 млрд рублей, плюс 2,1%), Veon/Vimpelcom (26-е место, 355,9 млрд, минус 4,9%), «МегаФон» (28-е, 316,3 млрд, плюс 0,9%), «Ростелеком» (31-е, 297,4 млрд, нулевой прирост), МГТС (85-е место, 40,1 млрд рублей, минус 0,8%).
Лидирующей отраслью по темпам роста выручки стала добыча полезных ископаемых, которая в основном представлена золотодобытчиками и производителями алмазов. У шести компаний, представляющих данную отрасль, совокупная выручка в 2016 году выросла на 29%, или 156 млрд рублей, до 695 млрд. Хорошие показатели динамики выручки во многом связаны с ослаблением рубля (выручка у компаний данного сектора в основном формируется в иностранной валюте), а также с хорошим производственными показателями, поясняют аналитики.
Также очень хорошую динамику продемонстрировали компании, связанные с медициной (три компании нарастили выручку на 26%). Более чем на 10% за год выручка выросла в компаниях рейтинга, представляющих строительный сектор, информационные технологии, торговлю, машиностроение, транспорт, АПК и пищевую промышленность, электроэнергетику. В целом в 11 из 15 отраслей, на которые классифицированы топ-100 самых дорогих компаний России, суммарная выручка в 2016 году продемонстрировала рост, а у девяти отраслей рост выручки был выше инфляции.
Наихудшую относительную динамику выручки по итогам 2016 года в рейтинге продемонстрировали компании химического сектора: суммарная выручка у семи компаний сократилась на 5%. Это во многом связано результатом «Уралкалия» (минус 19,8%).
Состав тройки крупнейших по выручке компаний не изменился в 2016 году. Лидирующую позицию в рейтинге, как и годом ранее, занимает «Газпром» (6 трлн 111,1 млрд рублей, плюс 0,6%), второе место — «ЛУКОЙЛ» (5,227 трлн, минус 9,1% — самое заметное сокращение выручки среди топ-30 компаний). «Помимо низких цен на нефть, слабые финансовые показатели «ЛУКОЙЛа» связаны с тем, что это единственная из крупнейших нефтегазовых компаний России, у которой наблюдалось сокращение добычи нефти в 2016 году», — указывают аналитики. Замыкает топ-тройку по выручке лидер рейтинга по капитализации — «Роснефть» (4,988 трлн рублей выручки за 2016 год, минус 3,1%).
Помимо упоминавшихся выше компаний в первой десятке по выручке также оказались «Газпром нефть», «Сургутнефтегаз», «Магнит», X5 Retail Group и «Россети». Суммарная выручка топ-10 за год сократилась на 1% до 26,7 трлн рублей.
Среди всех компаний самые высокие темпы прироста выручки продемонстрировал «Отисифарм» (плюс 50%, 94-е место по выручке). Наибольшим было сокращение выручки у «Уралкалия».
В целом, согласно исследованию, 75 самых дорогих компаний в 2016 году показали прирост выручки и, соответственно, лишь четверть — сокращение. Медианный прирост выручки у топ-100 самых дорогих компаний РФ был на уровне 6,8%.
В 2017 году, по мнению экспертов агентства «РИА Рейтинг», можно ожидать дальнейшего роста выручки большинства публичных компаний, но, вероятно, он по-прежнему будет достаточно слабым. «Во-первых, наблюдаемое в первой половине года укрепление рубля негативно повлияло на выручку всех экспортеров. Во-вторых, заморозка добычи нефти ОПЕК+ будет ограничивать рост выручки российских нефтегазовых компаний. В-третьих, снижение ставок будет сокращать доходы банков. В целом крупнейшим российским эмитентам вряд ли удастся заметно обогнать по темпам роста выручки инфляцию», — рассуждают эксперты.
Несколько лучше рынка в 2017 году смогут показать результаты компании из неторгуемых секторов (торговля, транспорт, связь и др.), а также машиностроение и фармацевтика на фоне продолжения импортозамещения.