ВТБ признал, что может потерять долю кредитного рынка без привлечения допкапитала после buy-back
Банк ВТБ признал в проспекте к новому выпуску еврооблигаций, что обратный выкуп акций у ограниченного круга участников IPO сократит его капитал и может негативно сказаться на реализации планов роста в 2012 году, а также повлечь иски со стороны институциональных инвесторов.
«Снижение капитализации в результате выкупа может оказать негативный эффект на планы роста группы в 2012 году и в дальнейшем и может сделать более трудным выполнение задачи по сохранению уровня достаточности капитала выше минимального — более 10% по российским стандартам и более 8% по «Базелю», — говорится в проспекте от 20 марта, копия которого есть в распоряжении Reuters.
Из-за консолидации Транскредитбанка и Банка Москвы достаточность капитала первого уровня у ВТБ снизилась в III квартале 2011 года до 9,2% по МСФО с 12% на конец II квартала, но топ-менеджмент банка говорил, что завершит год с 10%. По расчетам госбанка, обратный выкуп акций у миноритариев, участвовавших в IPO 2007 года, снизит уровень достаточности капитала менее чем на 30—50 базисных пунктов.
В проспекте выпуска евробондов говорится, что без привлечения дополнительного капитала группа может потерять долю кредитного рынка, поскольку не будет иметь возможности развиваться наравне с ним.
В конце марта глава ВТБ Андрей Костин говорил, что рассчитывает поднять достаточность капитала первого уровня до 10% на конец 2012 года с помощью прибыли и «рационального» подхода, закладывая рост кредитов на 16%, и этот рост позволит обойтись банку без дополнительного капитала.
Кроме того, ВТБ предупредил потенциальных покупателей еврооблигаций, что избирательный подход к выкупу акций, ограниченному мелкими акционерами, может стать причиной исков со стороны институциональных инвесторов и иметь негативный эффект в дальнейшем.
В феврале ВТБ объявил об обратном выкупе акций у «народных» миноритариев после поручения возвращающегося в президенты премьера Владимира Путина компенсировать им убытки по бумагам, которые сейчас стоят почти в два раза меньше цены IPO. Предложение ВТБ об обратном выкупе действует до 13 апреля.
После объявления о выкупе банк говорил, что вероятность подачи исков «невелика».
«В рамках подготовки проспекта эмиссии для инвесторов ВТБ обязан указывать все факторы, которые могут повлиять, в том числе и потенциально, на стоимость ценных бумаг. Раздел «Факторы риска» базового проспекта эмиссии банка ВТБ содержит именно такую информацию, это обычная рыночная практика», — прокомментировала пресс-служба ВТБ информацию, содержащуюся в проспекте выпуска еврооблигаций.
«Снижение капитализации в результате выкупа может оказать негативный эффект на планы роста группы в 2012 году и в дальнейшем и может сделать более трудным выполнение задачи по сохранению уровня достаточности капитала выше минимального — более 10% по российским стандартам и более 8% по «Базелю», — говорится в проспекте от 20 марта, копия которого есть в распоряжении Reuters.
Из-за консолидации Транскредитбанка и Банка Москвы достаточность капитала первого уровня у ВТБ снизилась в III квартале 2011 года до 9,2% по МСФО с 12% на конец II квартала, но топ-менеджмент банка говорил, что завершит год с 10%. По расчетам госбанка, обратный выкуп акций у миноритариев, участвовавших в IPO 2007 года, снизит уровень достаточности капитала менее чем на 30—50 базисных пунктов.
В проспекте выпуска евробондов говорится, что без привлечения дополнительного капитала группа может потерять долю кредитного рынка, поскольку не будет иметь возможности развиваться наравне с ним.
В конце марта глава ВТБ Андрей Костин говорил, что рассчитывает поднять достаточность капитала первого уровня до 10% на конец 2012 года с помощью прибыли и «рационального» подхода, закладывая рост кредитов на 16%, и этот рост позволит обойтись банку без дополнительного капитала.
Кроме того, ВТБ предупредил потенциальных покупателей еврооблигаций, что избирательный подход к выкупу акций, ограниченному мелкими акционерами, может стать причиной исков со стороны институциональных инвесторов и иметь негативный эффект в дальнейшем.
В феврале ВТБ объявил об обратном выкупе акций у «народных» миноритариев после поручения возвращающегося в президенты премьера Владимира Путина компенсировать им убытки по бумагам, которые сейчас стоят почти в два раза меньше цены IPO. Предложение ВТБ об обратном выкупе действует до 13 апреля.
После объявления о выкупе банк говорил, что вероятность подачи исков «невелика».
«В рамках подготовки проспекта эмиссии для инвесторов ВТБ обязан указывать все факторы, которые могут повлиять, в том числе и потенциально, на стоимость ценных бумаг. Раздел «Факторы риска» базового проспекта эмиссии банка ВТБ содержит именно такую информацию, это обычная рыночная практика», — прокомментировала пресс-служба ВТБ информацию, содержащуюся в проспекте выпуска еврооблигаций.