Альфа-банк может в 2011 году занять на внешних рынках около $1,5 млрд
Крупнейший частный банк России Альфа-банк в следующем году может занять на внешних рынках порядка 1,5 миллиарда долларов, рассказал журналистам соруководитель блока "Корпоративно-инвестиционный банк" кредитной организации Эдуард Кауфман.
"Наверно, на внешних рынках в следующем году можем занять на уровне текущего года (1,5 миллиарда долларов), но все будет зависеть от рынка", - сказал он в пятницу журналистам.
Наиболее вероятным инструментом привлечения средств будут еврооблигации, номинированные в долларах, сроком до десяти лет.
Размещение среди европейских и азиатских инвесторов может состояться уже в первом квартале следующего года, если будут хорошие условия рынка. Однако, по словам Кауфмана, наиболее вероятно, что банк выйдет на рынок во втором квартала 2011 года.
Кауфман напомнил, что последний выпуск евробондов банка имел срок обращения семь лет. "Наверное, следующий будет на десять лет", - сказал он.
Кауфман уточнил, что речь не идет о желании клиентов привлекать столь долгосрочные средства. "Для них нет особой разницы, брать на семь или на десять лет", - сказал Кауфман.
Он объяснил, что банк выстраивает свою кривую доходности по евробондам на рынке, кроме того, десятилетние средства можно за это время несколько раз "обернуть", выдав несколько менее долгосрочных кредитов. Поэтому банку выгодно размещать облигации на десять лет.
Говоря о сроках выхода на рынок, Кауфман отметил, что если на европейском рынке сложатся благоприятные условия, то сделка может пройти уже в первом квартале. Однако европейский и азиатский рынки "не очень любят" столь долгосрочные бумаги. "Поэтому, если это будет Европа, то на меньший объем и на меньший срок", - констатировал он.
Если же банк заинтересуется размещением среди американских инвесторов (по правилу 144А), которые могут купить десятилетнюю бумагу, то это может произойти не ранее второго квартала будущего года. Это объясняется тем, что для размещения среди таких инвесторов потребуется аудированная отчетность за весь 2010 год. Такая аудированная отчетность по МСФО будет готова у Альфа-банка лишь в марте-апреле 2011 года.
"Наверно, на внешних рынках в следующем году можем занять на уровне текущего года (1,5 миллиарда долларов), но все будет зависеть от рынка", - сказал он в пятницу журналистам.
Наиболее вероятным инструментом привлечения средств будут еврооблигации, номинированные в долларах, сроком до десяти лет.
Размещение среди европейских и азиатских инвесторов может состояться уже в первом квартале следующего года, если будут хорошие условия рынка. Однако, по словам Кауфмана, наиболее вероятно, что банк выйдет на рынок во втором квартала 2011 года.
Кауфман напомнил, что последний выпуск евробондов банка имел срок обращения семь лет. "Наверное, следующий будет на десять лет", - сказал он.
Кауфман уточнил, что речь не идет о желании клиентов привлекать столь долгосрочные средства. "Для них нет особой разницы, брать на семь или на десять лет", - сказал Кауфман.
Он объяснил, что банк выстраивает свою кривую доходности по евробондам на рынке, кроме того, десятилетние средства можно за это время несколько раз "обернуть", выдав несколько менее долгосрочных кредитов. Поэтому банку выгодно размещать облигации на десять лет.
Говоря о сроках выхода на рынок, Кауфман отметил, что если на европейском рынке сложатся благоприятные условия, то сделка может пройти уже в первом квартале. Однако европейский и азиатский рынки "не очень любят" столь долгосрочные бумаги. "Поэтому, если это будет Европа, то на меньший объем и на меньший срок", - констатировал он.
Если же банк заинтересуется размещением среди американских инвесторов (по правилу 144А), которые могут купить десятилетнюю бумагу, то это может произойти не ранее второго квартала будущего года. Это объясняется тем, что для размещения среди таких инвесторов потребуется аудированная отчетность за весь 2010 год. Такая аудированная отчетность по МСФО будет готова у Альфа-банка лишь в марте-апреле 2011 года.