ПМХ отмечает рост спроса на металлургическое сырье
«В условиях стабилизации мировой экономики и появления тенденций к оздоровлению экономики России мы наблюдаем увеличение спроса и новый виток роста цен на металлургическое сырье», - отмечается в материалах Промышленно-металлургического холдинга. К значительному росту цен на кокс привело существенное сокращение производства в период кризиса. За период с 2008 по 2009 гг. из 69 имеющихся в России коксовых батарей выведено из эксплуатации 13 (за период с сентября по ноябрь 2008 г. НЛМК затушил 4 из 8 коксовых батарей, в ноябре 2008 г. «Северсталь» вывела из эксплуатации одну батарею, ММК в ноябре 2008 г. вывел из эксплуатации 2 из 10 коксовых батарей, НТМК входящий в группу «Евраз» затушил в 2009 г. 2 из 6 коксовых батарей).
В период с сентября 2008 по август 2009 гг. производство кокса сократилось на 24,9 % (8,6 млн т), то же касается и коксующегося угля, добыча которого сократилась за указанный период на 24,6% (17,7 млн т).
Сформировавшиеся в России вертикально интегрированные холдинги в основном обеспечены своим коксующимся углем и коксом, но даже они в условиях сокращения собственного производства вынуждены закупать кокс на свободном рынке. («Северсталь» в октябре 2009 г. планирует нарастить закупки кокса на свободном рынке до 50 тыс. т, в сентябре комбинат приобрел 40 тыс. т, при этом сократив свои поставки сторонним потребителям).
В результате оживления рынка спрос на кокс во втором полугодии 2009 г. вырос, а свободных объемов на рынке России практически нет. Любые дополнительные объемы кокса металлургами используются главным образом для удовлетворения собственных потребностей. Коксующийся уголь, попадающий на свободный рынок, мгновенно расходится между российскими потребителями, либо отправляется на экспорт. Так, в сентябре для обеспечения выпуска чугуна на плановом уровне «Уральская Сталь» закупила 10 тыс. т кокса на свободном рынке. Поставщиком сырья выступило предприятие «Кокс».
По словам представителя «Уральской стали», закупка кокса была вынужденной мерой ввиду снижения собственного производства из-за нехватки коксующегося угля. В октябре фактически остановился ЛМЗ «Свободный сокол». Косогорский металлургический завод не может запустить третью домну из-за нехватки кокса. Все это неизбежно приводит к росту цен на кокс.
По данным «Металл-Курьер», в настоящее время цена предложения на доменный кокс +40 составляет 7500-8000 руб./т.
Помимо растущего потребления на фоне безвозвратного сокращения производства коксующегося сырья, росту цен способствует ограничение в условиях кризиса инвестиций в разработку новых угольных пластов, что в свою очередь привело к значительному увеличению цены на коксующийся уголь. Так, в октябре цена предложения на угольный концентрат марок К и ГЖ составляет 2700-3000 руб./т, против 1600-1700 руб./т в третьем квартале 2009 г.
Капитализация «Мечела» с 1 сентября выросла на 54% до $7,04 млрд (NYSE), «Распадской» — на 42,6% до $3,01 млрд, «Белона» — на 65,5% до $799,3 млн (РТС). Инвесторы ждали повышения цен на уголь на внутреннем рынке. И их ожидания с лихвой оправдались: «Белон» на прошлой неделе объявил о повышении цен на уголь для российских клиентов до 3000-3100 руб./т (FCA Кузбасс), т. е. на 60-62%. «Мечел» и «Распадская» также повысят цены минимум на 50%, прогнозируют аналитики Morgan Stanley. Кроме того следует отметить, что помимо основного потребителя – сталелитейных предприятий, кокс применяется в цветной металлургии и ряде других производств, что еще больше увеличивает дефицит. Прогнозируемый дефицит кокса в России три миллиона тонн.
Если реально оценивать потенциал металлургической промышленности, то объемы потребления коксующегося угля и кокса в России и мире существенно возрастут, что в условиях ограниченных мощностей также будет способствовать и дальнейшему увеличению цены на кокс и коксующийся уголь. При этом ввод в строй новых коксовых батарей сопряжен с большими финансовыми затратами, а также достаточно продолжительный по времени.
Затраты на постройку одной коксовой батареи в 2007 году составляли 1,87 млрд руб. ($74 млн), при этом срок постройки одной батареи превышает три года. В настоящее время «Кокс», одно из немногих предприятий, производящих коксующийся уголь и кокс на свободный товарный рынок. На предприятии функционирует четыре коксовые батареи, состоящие из 266 печей, предприятие производит 238 тыс. т кокса в месяц. С выходом на полную мощность новых перспективных шахт «им. Тихова» и «Бутовская», предприятье будет на 100% обеспечено своим высококачественным углем.
«C учетом того, что «Кокс» удалось в самое сложное время кризиса сохранить имеющиеся мощности без приостановления инвестиций в строительство новых перспективных шахт, недопустить просрочки по исполнению кредитных соглашений, а также своевременно, без дефолта, погасить облигационный займ на сумму 3 млрд руб. в июле 2009 г., группа с уверенным оптимизмом смотрит в будущее», - говорится в материалах холдинга.